Due diligence

Een Due Diligence onderzoek biedt inzicht in risico’s en kansen bij overnames (en fusies). Wilt u een onderneming kopen of verkopen? Een Due Diligence onderzoek door ervaren specialisten is dan van grote toegevoegde waarde.

Uw Due Diligence specialist

Newtone beschikt over een dedicated Due Diligence team. Ons specialisten team is ervaren met Due Diligence onderzoeken en bevat experts voor alle aspecten van een onderzoek: zowel financiële, juridische, fiscale, HRM-, IT- en ESG risico’s brengen wij voor u in kaart met onze eigen specialisten. Wij hebben daarbij ervaring met alle sectoren regio’s waarbij wij vooral een focus hebben op groter MKB.

Due diligence onderzoek (DDO)

Een Due Diligence Onderzoek geeft inzicht in de onderneming. Alle aspecten worden kritisch tegen het licht gehouden zodat u als koper of investeerder een weloverwogen beslissing kunt nemen. Vergelijk het Due Diligence Onderzoek maar met een bouwtechnische keuring van een woning. Het kan gebreken aan het licht brengen die op het oog niet zichtbaar zijn. Ook bij een bedrijfsovername of fusie wilt u immers weten wat u kunt verwachten en wat het langetermijnperspectief is. Het boekenonderzoek is dan ook van grote waarde in het besluitvormingsproces. Een Due Diligence is niet wettelijk verplicht maar voor de koper van een bedrijf geldt wél een onderzoeksplicht. Dat maakt dat due diligence toch een must is.

Wat doen wij tijdens het Due Diligence?

In grote lijnen omvat een Due Diligence het analyseren van cijfers en het in beeld brengen van mogelijke risico’s. Dit doen wij met een multidisciplinair team van onder andere financieel specialisten, fiscalisten, HRM-adviseurs, IT-specialisten en juristen.

Financieel
De focus ligt op de overname en de aspecten die daarin van belang zijn. Onze achtergrond als accountant vormt daarbij een basis, maar aspecten zoals de overname prijs, net debt, equity bridge en werkkapitaalanalyse vragen om ervaren Due Diligence specialisten. Wij toetsen het duurzame verdienmodel van de onderneming en brengen de netto schuldpositie in kaart op basis van onze data-analyses.

Belastingen
Onze Due Diligence fiscalisten geven inzicht in de fiscale aspecten van de onderneming betreffende vennootschapsbelasting, loonheffing en omzetbelasting. Zij signaleren niet alleen fiscale risico’s maar ook kansen en geven concrete aanbevelingen voor de koopovereenkomst.

Juridisch
Onze ondernemingsrecht juristen zijn gespecialiseerd in overnames en Due Diligence. Zij brengen onder meer de juridische huishouding in kaart alsmede juridische procedures, claims, etc. De nadruk ligt op het signaleren van risico’s betreffende essentiële contracten met klanten en leveranciers, huurcontracten en zekerheden.

HRM en pensioen
Het personeel is vaak het waardevolste kapitaal van de onderneming. In een Due Diligence toetsen wij op arbeidsrechtelijke zaken zoals CAO, bedrijfstakpensioenfonds en sociale zekerheids risico’s zoals de inzet van zzp-ers. Daarnaast geven wij ook inzicht in het personeelsbestand, arbeidsvoorwaarden, ziekteverzuim en mogelijke arbeidsconflicten. Ook de risico’s op het gebied van pensioen brengen wij voor de koper in kaart.

IT-gerelateerde risico’s
IT-specialisten inventariseren de technische en organisatorische IT- risico’s. Het IT-onderzoek is een steeds belangrijker onderdeel omdat de impact en het belang van IT in organisaties steeds meer toeneemt.

Waarom due diligence?

Bedrijfsovername
Boekenonderzoek brengt eventuele risico’s in beeld, maar is ook van belang met oog op de financiering van een overname. Due diligence onderzoek geeft inzicht hoe gezond een onderneming is, wat het groeipotentieel is en welke kansen er zijn. De uitkomsten bepalen of de verkoopprijs reëel is en kunnen uw onderhandelingspositie versterken.

Voorkom reputatieschade
Als koper wilt u niet opgezadeld worden met reeds lopende geschillen, langslepende procedures of geconfronteerd worden met een ongewenste situatie die niet eerder aan het licht kwam. Door het Due Diligence onderzoek wordt een potentieel risico op reputatieschade tijdig gesignaleerd.

Verplicht vanuit de bank
Als de aankoop (deels) wordt gefinancierd met vreemd vermogen, bijvoorbeeld bancair of debt-funds of investeringsfondsen, dan wordt veelal een zorgvuldig en onafhankelijk onderzoek vereist.

Vendor due diligence
Due diligence wordt niet alleen ingezet door de potentiële koper van een bedrijf. Ook voor de verkopende partij is het zeer waardevol; wij spreken dan van een vendor due diligence. Het onderzoek brengt eventuele aandachtspunten tijdig in beeld zodat u als verkoper de zaken die nog niet helemaal op orde zijn kan bijsturen of herstellen. Hiermee wordt het verkoopproces versoepeld.

Waarom due diligence door Newtone?

Bij bedrijfsovername of fusie doen zich erg veel vraagstukken voor. Wij hebben alle specialismen in huis en helpen u bij álle aspecten. Daarom geven we u de volgende garanties: